**章 中小企业的财务分析：要点

1. 中小企业与大中型企业的不同风险：根源是什么

2. 同一种营运不同的会计政策的不同结果：盈利或亏损

3. 销售收入是不确定的，“盈利”是可变的？

4. 三张表就是“一张脸”，如何看？

5. 如何进行交叉分析：

l 对于中小企业而言，交叉分析是什么

l 中小企业的交叉分析如何做

l 各类费用单据如何看，如何分析

6. 银行的存款何流水如何分析

7. 应收账款如何分析

8. 其他应收款如何分析

9. 如何看老板何实际控制人

10. 收付款模式如何影响中小企业的偿债能力与现金流？

11. 如何看固定资产的权属对中小企业的影响

12. 快速识别中小企业偿债能力

13. 快速识别企业的风险大小：信用风险“一目了然”

14. 如何理解中小企业的假账现象

15. 客户经理是否应该去查账？

16. 相关案例

第二章 财务报表分析-基础篇

1. 认识与理解财务报表：

l 资产负债表

l 损益表/利润表

l 现金流量表及现金流量表附注

l 所有者权益变动表

l 如何阅读财务报告附注

l 财务报告之间的逻辑与勾稽关系

l 其他

2. 认识与理解财务报表-进阶：

l 管理报告和审计报

l 审计报告及其意见的类型与理解

l 如何阅读和理解合并财务报告

ü 理解：合并财务报告的编制基础与基本编制框架

ü 子公司，合营与联营企业，关联方如何理解

l 分部报告的阅读与分析视角

l 其他

3. 财务分析基本框架，财务比率及其理解分析

l 流动性

l 周转能力

l 偿债能力

l 成长能力

l 盈利性

l 杠杆水平

l 现金流分析

l z评分法

l 其他

l 小结：财务比率分析的正确顺序应该是怎样的

第三章 阅读财务报告并识别风险

1. 资产负债表：

l 重点科目分析

l 如何识别和判断主要风险点和业绩粉饰

l 资产负债表分析与经营策略判断

l 资金来源与运用平衡

l 其他

2. 损益表：

l 重点科目分析

l 如何识别和判断主要风险点和业绩粉饰

l 如何判断盈利的稳定性与收益质量

l 其他

3. 现金流量表：

l 重点科目分析

l 现金流量表的使用与分析要点

l 如何阅读两种方法编制的现金流量表

l 理解企业的现金流转图：现金的来源与运用循环

l 不同的生命周期在现金流方面的表现

l 其他

第四章 财务报表分析-进阶篇

1. 营运资金分析

l 什么是营运资金及其影响要素

l 从营运资金判断公司风险水平

2. 什么是流动性分析及其与偿债能力的关系

l 什么是长短期的流动性

l 流动性分析的基本做法

3. 关于现金的问题

l 大比例现金分红与违约

l 高现金与违约

4. 偿债能力与债务调整

l 防止隐形债务

l 还原负债水平

5. 理解母子公司及其相关风险点

6. 如何识别企业的过度负债与过度投资

7. 偿债能力与风险分析的高级方法-更深入的财务分析

8. 进一步的理解：EBIT，EBITDA，EBITA

9. 其他分享

第五章 财务欺诈识别

1. 识别财务报告数据真实性的一般方法

2. 基本的查账方法

3. 如何进行同业比较

4. 财务造假的一般方法与识别的一般逻辑

5. 财务造假识别需要关注的主要财务与经营数据

6. 财务造假识别需要关注的财务比率异常

7. 企业/借款人违约前的一般财务与经营表现

8. 债务人违约的早期研判与财务观察总结

9. 近年我国若干企业违约案例分享

10. 总结：违约的主要原因与识别